诺华最强，辉瑞下滑最大！药企研发线Top 25(2)

　　通过对大型制药公司在研品种在不同阶段的分布情况分析，可以大致了解不同企业的新药转化水平。例如，诺华处于Ⅱ期临床阶段的药物数量远高于Ⅲ期临床，而默沙东Ⅱ期临床和Ⅲ期临床在研药物数量则基本相当。

　　对2011-2019年TOP10、TOP25企业在研药物数量在行业整体中的占比情况进行分析，可以反映出大药企对行业整体贡献的变化，在一定程度上也可反映行业集中度的变化趋势。以TOP10为例，其行业集中度水平已从2011年的13%左右降至2019年的6.45%，份额被腰斩。TOP25企业的情况与之类似，其行业集中度水平已从2011年的18.3%左右降至2019年的11.0%。

　　企业间不断出现的并购交易及其对TOP25排名的影响，以及TOP25和TOP10企业占比或行业集中度占比持续减少，也反映出新药发现和识别的难度正在增加。

　　B、小药企权重更大

　　小药企在研项目占比持续增长

　　据统计，仅有1种在研药物品种的企业数量已从2018年的1627家增至1633家，拥有2种在研药物品种的企业数量已从2018年的657家增长至669家，二者共计2302家，占比为53.3%。与之相比，2018年这些小型制药研发公司的数量为2284家，占比为55.2%。

　　2019年小药企数量占比，与2018年相比出现下滑，并且已是第二次出现下滑；但这些小药企开发的药物数量占比却持续增加，已从2011年的不足15%增至2019年的18.3%。

　　有企业因并购、注销等原因消失

　　全球拥有在研药物项目的药企数量，近年来一直呈现增长态势，从2001年的1198家增至2019年的4323家。2019年全球药企数量较2018年增加189家，增幅达4.6%，与2018年3.3%的增幅相比，呈现小幅回升，但与2015-2017年间8%以上增幅比仍有差距。

　　全球制药公司数量的增长，主要依赖于新成立研发公司的增加。据统计，在过去的一年中，新成立的制药研发公司数量为722家，远高于2017年的670家，且与2016年保持的最高记录750家较为接近。但是，2019年实际新增企业数量仅为189家，这意味着，在过去的一年中，有533家公司因并购、注销等原因消失，2019年处于活跃状态的制药研发公司净增加数量，占新增制药研发公司数量（722家）的比例仅为26.2%。

　　C、继续东移

　　欧美占比减、亚洲占比增

　　从2019年制药研发公司的地理分布（总部所在地）情况看，继续呈现向东部迁移的态势。

　　美国市场所占比例为46%，依然占据全球制药研发公司的半壁江山，较2018年数据下降了2%，该占比也是有史以来的最低值。欧洲地区所占比例也出现了下滑，其占比已从2018年的27%降至2019年的25%。其中，英国、德国、法国三个主要欧洲国家占比基本保持不变，分别为6%、3%、3%。此外，加拿大占比继续维持在4%左右。

　　作为全球新药研发的主要动力来源，美国和欧洲占比有所下滑；而亚洲的占比则继续保持增长势头，已从2018年的20.5%增长至2019年的23.6%。

　　中国跃至第二大研发国

　　其中，中国已跃升至全球第二大制药研发国，这也是该角色首次由欧美地区以外的国家担任。2019年总部在中国的新药研发企业数量占全球药物研发企业的比例，已从2018年的6%增至7%。Pharmaprojects数据库收录的从事新药研发的中国新药企业数量已从2018年的262家增长至301家，增幅高达15%，中国市场已呈现出较为稳健的扩张速度。

　　亚太其他地区的企业数量也呈现出显著增长，占比从2018年的11%增至2019年的13%。日本企业数量占比基本不变，继续维持在3%左右。