太龙照明(300650.SZ)：拟收购半导体分销商博思达资产组

　　格隆汇5月22日丨太龙照明(300650,股吧)(300650.SZ)公布，公司拟以支付现金方式收购全芯科、Upkeen Global和Fast Achieve的100%股权，此次交易标的持有的主要资产为博思达科技(香港)有限公司和芯星电子(香港)有限公司的100%股权。此交易的基础作价为人民币7.5亿元，实际股权转让价款根据交割日的日期进行调整。

　　整体收购完成后，公司将持有全芯科的100%股权、Upkeen Global的100%股权以及Fast Achieve的100%股权，结合直接及间接持股，博思达及芯星电子在整体收购完成后将成为太龙照明的全资子公司。

　　此次交易的标的资产为全芯科、Upkeen Global和Fast Achieve的100%股权，其均为持股主体，主要持有的业务实体为博思达、芯星电子及其子公司全芯科微、博思达国际。

　　标的公司中最主要的业务发生在博思达，因此标的公司合称博思达资产组。

　　此次交易涉及的盈利承诺之承诺期为2020年度、2021年度和2022年度。补偿人承诺，所有标的公司于2020年度、2021年度和2022年度扣除非经常性损益后实现的合并净利润分别不低于6500万港元、7800万港元和9200万港元(均含本数)。

　　太龙照明上市以来，专注于商业照明领域，2017、2018及2019年分别实现营业收入3.38亿元、4.87亿元和5.60亿元，主营业务健康发展。公司管理层持续推进商业照明业务漳州总部与深圳基地的建设，不断强化商业照明领域的研发投入和渠道拓展，深化与优质客户的业务合作；与此同时，公司积极拓展其他细分领域市场，为公司寻找新的业绩增长点。

　　2019年10月，国家发改委颁发的《产业结构调整指导目录》将半导体、光电子器件、新型电子元器件均列为鼓励类项目。根据全球半导体协会SIA发布的《2019年全球半导体市场报告》，2019年全球半导体营收达到4121亿美元。未来，随着5G、人工智能、汽车电子等新兴领域的驱动，半导体领域发展前景广阔。

　　博思达系专业的半导体分销商，依托高质量的应用方案设计服务，为客户提供手机射频芯片、传感器件等半导体产品。此次交易完成后，上市公司将增加新的竞争赛道，把握半导体及消费电子行业快速增长的发展机遇。博思达负责人袁怡先后在德州仪器、博通、TCL和科通集团(00400.HK)等国际化企业任职，有着丰富的运营管理经验，此次收购后，袁怡的经验有助于加速太龙照明现代化企业管理模式的完善和优化。

　　此次交易完成后，上市公司将实现“商业照明+半导体分销”双主业并行发展，进一步丰富和拓展业务范围，全面提升上市公司资产规模、盈利能力和综合实力，实现太龙照明全体股东的共赢。

　　随着5G、物联网时代来临，市场对于智能照明的需求逐渐兴起，公司亟需打造智能照明产品，提升照明产品的创新科技属性，保持公司在商业照明领域的竞争优势和综合服务能力。智能照明产品涉及到5G、物联网等技术，需要上市公司向半导体应用方案设计领域积极转型。

　　博思达专注于半导体分销领域，拥有专业的技术团队，尤其擅长5G通讯相关的射频芯片及各类传感器件在电子产品中的应用。博思达负责人袁怡先生拥有丰富的半导体行业经验和资源，能够助力上市公司的战略转型。上市公司希望通过并购博思达，进入半导体分销领域，并依托博思达专业的技术团队，逐渐切入半导体应用方案设计。

　　此次收购相对稳健的实现了上市公司对半导体行业的战略布局，通过积累高端的半导体渠道资源，为涉入半导体应用方案设计领域奠定基础。上市公司未来将通过持续的产品研发和对外投资，深化在半导体等高科技领域的产业布局，实现公司向科技型企业转型的战略目标。